Uma proposta de previsão em modelos tvARCH

O modelo ARCH, Auto Regressive Conditional Heteroscedasticity, proposto por Engle (1982). A estratégia usada foi modelar a volatilidade no tempo t como dependente dos quadrados dos retornos passados Em uma extensão desse modelo proposta por Dahlhaus et al.(2007) supõe-se que os parâmetros variem no tempo. Também apresentaram um método de estimação dos parâmetros desse modelo. Este novo modelo foi denominado de tvARCH(p)
A ideia é fazer previsões de forma recursiva. Para fazermos previsões k passos à frente de uma série tvARCH(p) observada até um ponto t, propomos que obtenha-se previsões de forma recursiva, começando pela previsão um passo a frente..